Collections
Curated reading paths through the blog, ordered from basics to advanced.
Backtesting Without Fooling Yourself
A step-by-step path from what your backtest really optimizes to proving an edge survives overfitting, multiple testing, and live execution. Read top to bottom — each part builds on the last.
- 01Thiết Kế Hàm Mục Tiêu: Chỉ Số Bạn Tối Ưu Hóa Âm Thầm Chọn Chiến Lược Của Bạn
- 02Chứng Minh Không Có Look-Ahead Trong Backtest Đa Khung Thời Gian: Nhiễu Loạn Tương Lai, Chứng Minh Quá Khứ Không Thể Nhìn Thấy Nó
- 03Look-Ahead Bias: Một Sai Lầm Một Nến Tạo Ra Sharpe 15 Từ Nhiễu Thuần Túy
- 04Walk-Forward Optimization: Bài Kiểm Tra Chiến Lược Trung Thực Duy Nhất
- +7 more
High-Performance Backtest Engines
How to build a backtest engine that runs hundreds of times faster without changing a single PnL number — data layout, caching, adaptive resolution, and architecture, from first speedups to production internals.
- 01Thang Tốc Độ Backtest: 298x Trên CPU Laptop, PnL Giống Hệt Đến Giao Dịch Cuối
- 02Thuế Framework: Khi Thư Viện Backtest Của Bạn Chậm Hơn Cả Một Vòng Lặp Pandas Ngây Thơ
- 03Bộ nhớ đệm Parquet tổng hợp: Cách tăng tốc backtest đa khung thời gian lên hàng trăm lần
- 04Không gian tham số hai trục: Vì sao phần lớn phép quét của bạn nên gần như miễn phí
- +7 more
Complex Arbitrage in Rust
A six-part build-up of multi-leg crypto arbitrage — from negative-cycle detection to the linear algebra, copulas, and machine learning behind it, ending in low-latency Rust execution.
- 01Thuật Toán Đồ Thị Để Phát Hiện Arbitrage: Từ Bellman-Ford Đến RICH
- 02Kinh Doanh Chênh Lệch Futures-Spot: Từ Cash-and-Carry đến DeFi-CeFi
- 03Ma Trận, Tensor và Đại Số Nhiệt Đới: Đại Số Tuyến Tính cho Phát Hiện Chênh Lệch Giá
- 04Vine Copulas cho Arbitrage: Mô hình hóa Phụ thuộc Đa chiều
- +2 more
Order Book & Market Microstructure
How the order book really works — accessing the data, reading queue position, rebuilding bars from order flow, and modeling it with deep learning and Hawkes processes.
- 01CCXT: Các Phương Thức WebSocket Orderbook Thực Sự Hoạt Động Như Thế Nào
- 02Các Loại Lệnh Trong Giao Dịch Thuật Toán: Từ Lệnh Limit Đuổi Giá Đến Lệnh Ảo
- 03Vị Trí Trong Hàng Đợi: Phân Tích Vị Trí Lệnh Trong Vùng Mật Độ Sổ Lệnh
- 04Các Loại Nến và Phương Pháp Tổng Hợp Cho Giao Dịch Thuật Toán
- +8 more
Portfolio Construction & Risk
From Markowitz to production HRP + CVaR: how to allocate across crypto assets, model tail dependence with copulas, and size positions without blowing up.
- 01Lý thuyết danh mục đầu tư Markowitz cho Crypto: Từ Cơ Bản đến Nâng Cao
- 0212 Thuật Toán Tối Ưu Hóa Danh Mục Đầu Tư, So Sánh: HRP, Black-Litterman, NCO và Hơn Thế Nữa
- 03Bên Trong Thuật Toán Nội Bộ: HRP + Long/Short + CVaR với Hull-White
- 04Mô Hình Copula cho Mô Hình Hóa Rủi Ro Kết Hợp trong Danh Mục Crypto
- +1 more
Risk & Position Sizing
Build position sizes from drawdown math, realistic trading costs, and uncertainty in backtest results before applying Kelly.
- 01Bất Cân Xứng Lỗ-Lãi: Toán Học Giết Chết Tài Khoản Của Bạn
- 02Đường cong slippage, không phải hằng số slippage: mô hình chi phí sống sót khi tiếp xúc với giao dịch thực
- 03Monte Carlo Bootstrap: Cách Lấy Khoảng Tin Cậy cho Backtest trong 10 Dòng Code
- 04Tiêu chí Kelly cho các chiến lược: cách chọn kích thước vị thế và phân bổ vốn
Statistical Arbitrage & Pairs Trading
Trade the spread between correlated assets — from the distance approach to cointegration and Kalman filters, then dynamically combining mean reversion with momentum.
- 01Phương Pháp Khoảng Cách trong Giao D ịch Cặp: Triển Khai và Phân Tích với Rust
- 02Kinh Doanh Chênh Lệch Thống Kê và Giao Dịch Theo Cặp trên Thị Trường Crypto: Từ Đồng Tích Hợp đến Bộ Lọc Kalman
- 03Tương Quan Tín Hiệu: Cần Theo Dõi Bao Nhiêu Cặp Giao Dịch
- 04Kết Hợp Động Chiến Lược Hồi Quy Trung Bình và Động Lượng trong Kinh Doanh Chênh Lệch Thống Kê: Nền Tảng Toán Học và Triển Khai Thực Tiễn
- +1 more
Deep Learning for Markets
Neural forecasting for crypto — transformers, diffusion models, and foundation models, and how conformal prediction keeps their uncertainty honest.
- 01Temporal Fusion Transformer cho dự báo danh mục đa tầm nhìn
- 02Mô Hình Khuếch Tán vs Sự Hỗn Loạn Tiền Điện Tử: Tại Sao DDPM Có Thể Dự Đoán Sự Sụp Đổ Bitcoin Tốt Hơn Nhà Chiêm Tinh Của Bạn
- 03Kronos: Mô Hình Nền Tảng Dạy Biểu Đồ Nến Nói Ngôn Ngữ Transformer
- 04Conformal Prediction cho việc định cỡ vị thế nhận biết rủi ro
AI Agents for Trading
The agentic-AI stack for markets — multi-agent frameworks, open-source hedge funds, and LLMs that mine alpha from earnings calls.
- 01Cuộc Cách Mạng trong Quản lý Danh mục Đầu tư với AI Tác nhân
- 02TradingAgents: Khung Đa Tác Nhân AI Mô Phỏng Một Quỹ Đầu Cơ
- 03AI4Finance Foundation: Hệ sinh thái FinGPT, FinRL và FinRobot cho Algo-Trading
- 04AI Hedge Fund: Quỹ Đa Tác Nhân Nơi Các Nhà Phân Tích AI Bỏ Phiếu Cho Giao Dịch
- +1 more
QuestDB for Algorithmic Trading
Stand up a time-series stack for trading on QuestDB — from architecture to the SQL that matters, to a production deployment.
- 01QuestDB cho Giao dịch Thuật toán: Kiến trúc Nói ngôn ngữ của Thị trường
- 02QuestDB cho Giao dịch Thuật toán: Các Mở rộng SQL Thay đổi Cuộc chơi
- 03QuestDB cho Giao Dịch Thuật Toán: Từ Sổ Lệnh đến Kiến Trúc Sản Xuất
Low-Latency Trading Infrastructure
The plumbing under an HFT stack — how components talk (WebSocket, FIX, gRPC, Aeron), messaging on Aeron and Zig, and a C++ FIX/FAST scalper.
- 01Truyền Thông Dữ Liệu trong Hệ Thống Giao Dịch Thuật Toán: Tổng Quan Công Nghệ
- 02Aeron: Bên Trong Hệ Thống Nhắn Tin Vận Hành Một Nửa Ngành HFT
- 03ZigBolt: Tại Sao Chúng Tôi Tự Xây Aeron Bằng Zig Và Đạt Được 20 Nanosecond Mỗi Tin Nhắn
- 04Phát triển Scalper C++ Đơn Giản Sử Dụng FAST/FIX: Hướng Dẫn Từng Bước
Execution & Market Making
From TWAP/VWAP and Almgren-Chriss to TCA, slippage models, and the Avellaneda-Stoikov market maker — how to turn a signal into fills without paying the spread twice.
- 01TWAP so với VWAP so với POV: chọn benchmark thực thi lệnh (và biết khi nào từng loại đánh lừa bạn)
- 02Almgren-Chriss không màu mè: Thực thi tối ưu bạn có thể triển khai trong một buổi chiều
- 03Bên trong lát cắt: chiến thuật child-order giữa bộ lập lịch và sàn giao dịch
- 04Định tuyến lệnh thông minh trong crypto: một lệnh, mười hai sàn, không có NBBO
- +7 more
Onchain & DeFi Quant
Quantitative DeFi from first principles — MEV and sandwich attacks, atomic arbitrage, liquidation cascades on lending protocols, and LP profitability on Uniswap v3.
- 01Giải phẫu MEV: sandwich, frontrunning, và khu rừng tối của mempool
- 02The MEV supply chain: PBS, MEV-Boost, and who actually captures the value
- 03Arbitrage on-chain: chu kỳ nguyên tử, flash loan và cuộc đấu giá bạn phải thắng
- 04Thanh lý on-chain: cơ chế của Aave và Compound, và mô hình kinh doanh bot xung quanh chúng
- +5 more
Causality & Lead-Lag in Markets
Who moves whom — Granger causality, transfer entropy, PCMCI discovery, and the causal ML toolbox (double ML, causal forests, synthetic control) applied to crypto markets.
- 01Toda-Yamamoto vs Differenced Granger: Liệu độ trễ dẫn đầu của BTC có tồn tại được không?
- 02Transfer Entropy: Which Way Does Information Flow Between Crypto Assets?
- 03PCMCI: Causal Discovery in Multivariate Crypto Time Series
- 04Rừng Nhân Quả cho Hiệu Quả Điều Trị Heterogeneous trong Giao Dịch
- +3 more
Volatility Modeling & Regimes
Forecast volatility with the GARCH family — asymmetry and leverage effects, dynamic correlations, vol targeting — then detect market regimes with HMMs and trade adaptively.
- 01GARCH(1,1): Dự báo biến động của tiền mã h óa
- 02GARCH bất đối xứng và đuôi dày: EGARCH, GJR và Student-t
- 03DCC-GARCH: Tương quan động cho giao dịch cặp và rủi ro danh mục
- 04Volatility Targeting và giao dịch với dự báo GARCH
- +1 more
Modern ML for Trading
The full gradient-boosting-to-neural-operator toolkit — ensembles, AutoML, probabilistic forecasting, distillation and pruning for latency, plus physics-informed architectures like Neural ODEs and Fourier operators.
- 01XGBoost for Return Direction: Class Imbalance and Decision Thresholds
- 02Phương pháp tập hợp: Kết hợp những người học yếu để có Alpha mạnh mẽ
- 03AutoML cho Quy trình Giao dịch Có hệ thống
- 04Multi-Task Learning for Simultaneous Price, Volume, and Volatility Prediction
- +11 more